《气候变化与保险》(2020年5月)
王向楠 编译，联合国环境规划署、国际保险监督官协会、欧洲保险与职业养老金管理局、英格兰银行等国别机构 发布
中国正走在追求可持续发展和高质量发展的道路上，生态文明建设和环境保护被提升到了新的高度。在可持续发展和绿色发展领域，气候变化是一个具有重大意义的议题。例如：联合国“2030年可持续发展目标”中就有多个目标受到气候变化的影响；在联合国环境规划署的7个工作主题中，气候变化排在第一位，并会影响其他的主题。
保险是个人家庭、企业和社会进行风险管理的一种基本方法，是金融体系和社会保障体系的支柱，是市场经济的重要制度之一。2016年8月，在中央全面深化改革领导小组第27次会议上，“绿色保险”被提及。在很关注气候变化问题的英国，英格兰银行撰写和发布的首份气候变化方面的报告就是研究保险业的。不过，虽然中国保险业已经做了不少工作，但是保险业与气候变化的重要关系在国内还没有引起普遍和足够的重视。例如，中国在2016年担任G20轮值主席国期间成立了绿色金融研究工作组，其关注的5个研究领域中并没有保险业。
截至目前，在图书零售的主要网站上查询，还鲜见关于“保险＋气候变化”的著作。事实上，在金融领域中，气候变化长期被视为未来的问题，或与行业绩效和风险关系不大的问题。因此，出版这一话题的著作是有意义的。
保险业与气候变化相互重要
气候变化对保险业很重要。气候变化对整个社会有深远而现实的影响，其对保险业的影响是多样、复杂和不易确定的。目前已有一定共识的是，这些影响可以分为物理风险、转型风险和责任风险三大类。虽然气候变化对保险业的影响有待进一步观察和研究，特别是对于转型风险和责任风险，但是这些影响是实质性的和可以预见的。此外，气候变化也给保险业带来了承保、投资、知识技能输出等方面的机遇。
保险业对气候变化也非常重要，它在增强全社会的气候韧性方面具有重要作用。（1）保险业是经济社会中有重要影响的部门，其具有经济补偿、资金融通、社会管理等功能，所以在承保、投资等业务中纳入气候变化因子，能够促进被服务主体积极采取应对措施。（2）几个世纪以来，保险业积累了大量关于气候变化相关的数据资料、模型方法等知识，特别是在气候变化的短期剧烈影响（如气象灾害造成的损失）方面，因此，（再）保险业可以为其他部门进行技术赋能。
本书内容安排
上篇题为“气候变化影响保险业”，按照分析的主体分为三章。第一章是英格兰银行的观点，是其撰写的首份以气候变化为主题的报告，也是其应英国环境、食品和农村事务部邀请之作。在全球范围内，英国以及英格兰银行是应对气候变化问题上较有影响力的倡议者。第二章和第三章分别是联合国环境规划署和国际保险监督官协会的观点，前者更关注保险业可持续性受到的影响，后者更关注保险机构受到的影响。
中篇题为“保险业应对气候变化”，主要按照分析的主体分为四章。第四章是来自英格兰银行的观点，建立在第一章分析的基础上，既有战略性方法，也有新近的情景分析设计。第五章介绍法国的情况，采用“穿透法”分析法国保险人投资组合中的气候变化相关因素，数据详实。第六章是联合国环境规划署的观点，建立在第二章分析的基础上，注重维护保险的可持续性。第七章是国际保险监督官协会的观点，建立在第三章分析的基础上，关注如何应用保险核心原则进行监管。
下篇题为“保险业参与治理气候变化”，结合内容和分析的主体分为四章。第八章包括联合国环境规划署建议的“五步”行动框架的后三步以及保险业在可持续发展中的引领作用。第九章是欧洲保险与职业养老金管理局（EIOPA）的欧洲职业养老金利益相关者团体对欧盟委员会的回复，其中，第一节是对欧盟委员会“可持续增长的融资”行动计划的意见，第二节是实施欧盟委员会“可持续金融”立法建议的意见。第十章简要介绍几个国际案例，包括瑞典、美国加利福尼亚州、美国华盛顿州、加拿大和菲律宾的情况以及国际上的风险共担倡议。
本书的资料来源
本书内容来自两个国际组织、1个洲际组织和3个国别的金融管理部门。它们包括联合国环境规划署（United Nations Environment Programme，UNEP），简称“联合国环境署”，成立于1973年，总部位于肯尼亚内罗毕；国际保险监督官协会（International Association of Insurance Supervisors，IAIS），成立于1994年，总部位于瑞士巴塞尔，目前由140多个国家和地区的200多个监管机构组成；欧洲保险与职业养老金管理局（European Insurance and Occupational Pensions Authority，EIOPA），总部位于德国法兰克福，该组织是欧盟在2007/2008年金融危机前后对金融业进行综合改革时设立的；英格兰银行（Bank of England），成立于1694年，此后逐步行使中央银行的各项职能；法国审慎监管局（Autorité de Contrôle Prudentiel et de Résolution，ACPR），成立于2010年，该组织是在国际金融危机之后，法国进行的金融体系改革中设立的；加拿大保险监督官委员会（Canadian Council of Insurance Regulators，CCIR），其历史可以追溯到1914年。
阅读本书应注意之处
其一，虽然相关的学术或政策研究成果还不多，但是中国保险业对气候变化是有关注和行动的。近些年，中国在加快推广环境污染责任保险（狭义理解上的“绿色保险”），保险业对一些高环境风险的企业开展了防灾防损工作。保险资金直接或间接地积极投资于大量绿色环保产业和项目，尽量避免投资高污染、高耗能的产业和项目。中国已经有保险公司加入了联合国责任投资原则组织（United Nations Principles for Responsible Investment，UNPRI），并披露了可持续保险的承保人次和保险金额。
其二，气候变化对保险业首先意味着风险和责任，但也会带来一定的机遇。例如，从高环境风险领域和可再生能源领域获取保费收入，发挥在气候风险管理方面的专长以服务其他主体。当全社会更关注气候变化问题时，积极承担气候责任将更会提升行业形象。
其三，权衡气候变化与其他经济社会发展目标。其一，生态环境并不是高质量发展的唯一目标，因此，对气候变化问题的重视应当与人们对基本物质生活、中高端物质生活、精神、健康等方面的追求进行权衡。其二，应对气候变化需要结合国情，包括基于经济社会的发展阶段，考虑地区差异，并联系中国的资源禀赋状况。
其四，加强对“气候变化与保险”话题的理论研究和政策研究。在这方面有很多值得深入研究的话题。例如：是否应当限制对某些高排放行业的承保，保险业能够发挥什么作用？保险投资中如何考虑环境、社会和治理（（environment，social and governance，ESG）事宜，是否应当以及如何与其他的机构投资者协同？应对气候变化是否影响了保险公司的稳健经营？应对气候变化如何影响消费者的福利状况？如何将环境责任纳入保险公司的治理之中？在保险业审慎监管中，如何对气候变化设计情景分析和压力测试？
第五，积极参与国际合作和治理。一方面，借鉴欧洲等地区的一些先进做法，提升中国保险业的相关短板。另一方面，在全球宣传中国保险业所开展的工作和取得的成果，推广中国经验和中国智慧，积极参与相关标准的制定。